AMB Generali: Ertragsschub und überdurchschnittliches Beitragswachstum im 1. Quartal

11.05.2005 | Aachen
Die AMB Generali Gruppe ist gut in das neue Geschäftsjahr gestartet. Mit einem Konzernergebnis von 74 Mio.€ (Vorjahr vor planmäßigen Goodwillabschreibungen: 33 Mio. €) und einem überdurchschnittlichen Prämienwachstum in der Lebens- und Krankenversicherung bestätigt die drittgrößte deutsche Erstversicherungsgruppe im 1. Quartal 2005 ihre Prognosen.

"Wir haben die kontinuierliche Aufwärtsentwicklung der zurückliegenden Jahre erfolgreich fortgeführt. Damit sind wir auf gutem Kurs, unsere ehrgeizigen Ziele für 2005 zu erreichen," sagte Konzernchef Dr. Walter Thießen bei der Veröffentlichung der Quartalszahlen. Für das laufende Geschäftsjahr hatte die AMB Generali Gruppe einen Gewinn vor Goodwillabschreibungen von mindestens 300 Mio. € in Aussicht gestellt.

Lebens- und Krankenversicherer als Wachstumsträger

In der Personenversicherung konnte die AMB Generali Gruppe ihre starke Marktstellung weiter ausbauen. Die Gesamtbeiträge der Lebensversicherer stiegen um 9,3% auf insgesamt 1.969 (Vorjahr: 1.802) Mio. €. Zum Vergleich: Die Branche erwartet für 2005 einen Zuwachs von rund 2 bis 3%. Ohne Sparanteile der Fondsgebundenen Versicherungen und der Riester-Produkte erhöhten sich die gebuchten Bruttobeiträge auf 1.651 (Vorjahr: 1.541) Mio. €.

Auf erfolgreichem Wachstumskurs blieben auch die Krankenversicherer der AMB Generali Gruppe. Die Bruttobeiträge stiegen im 1. Quartal 2005 um 5,4% auf 393 Mio. € und lagen damit um 1,4 Prozentpunkte über dem von der Branche für 2005 erwarteten Wachstum.

Leben-Neugeschäft von Jahresendboom 2004 geprägt

Entscheidend für das starke Beitragswachstum der Konzern-Lebensversicherer im 1. Quartal 2005 war der außerordentlich hohe Neugeschäftszuwachs im Vorjahr. Bedingt durch das seit dem 1. Januar 2005 geltende Alterseinkünftegesetz kam es am Jahresende 2004 zu einem Nachfrageboom, der sich auch in der Neugeschäftsentwicklung am Jahresanfang 2005 widerspiegelt.

Insgesamt stieg der eingelöste Neuzugang in laufenden Beiträgen in den ersten drei Monaten 2005 um 5,4% auf 368 Mio. €. Damit konnte das im Vorjahresquartal zu verzeichnende hohe Neugeschäftswachstum in laufenden Beiträgen, bei dem die AMB Generali Gruppe als Marktführer in der Riester-Versicherung insbesondere von der Anfang 2004 in Kraft getretenen zweiten Förderstufe profitierte, nochmals gesteigert werden. Dabei ist jedoch zu berücksichtigen, dass sich für die Konzern-Lebensversicherer aus dem erfolgreichen Jahresendgeschäft 2004 ein Produktionsüberhang ergab, der im Neuzugang des 1. Quartals 2005 enthalten ist.

Aufgrund dieses Sondereffektes und der hohen Vertriebskraft der AMB Generali Gruppe im Boomjahr 2004 konnte die seit Jahresbeginn marktweit zu beobachtende Nachfrageschwäche nach Lebensversicherungsprodukten in den ersten drei Monaten 2005 mehr als ausgeglichen werden. Im weiteren Jahresverlauf wird sich der Überhangeffekt allerdings nivellieren.

Somit ist für das Geschäftsjahr 2005 von einer insgesamt niedrigeren Neuproduktion in der Lebensversicherung auszugehen. Vor allem aufgrund des vorjährigen Rekordgeschäfts werden jedoch die Leben-Gesamtbeiträge der AMB Generali Gruppe auch im laufenden Jahr deutlich über dem Vorjahreswert sowie dem Marktdurchschnitt liegen.

Hohe Nachfrage nach "Riester-Rente" und betrieblicher Altersversorgung

Seit Jahresanfang verzeichnen die Konzern-Lebensversicherer einen deutlichen Nachfrageschub bei der "Riester-Rente". In den ersten drei Monaten 2005 wurden rund 38.600 Riester-Verträge verkauft. Das bedeutet ein Neugeschäftsplus von 43% gegenüber dem Vorjahresquartal. Insgesamt hat die AMB Generali Gruppe seit Markteinführung über 822.000 Riester-Policen mit einem eingelösten Neuzugang von über 290 Mio. € abgesetzt. Entsprechend wird der Konzern von den beiden nächsten Riester-Förderstufen profitieren, die jeweils im nächsten Jahr bzw. im Jahr 2008 wirksam werden.

Im Geschäftsfeld der betrieblichen Altersversorgung setzte sich die erfreuliche Entwicklung ebenfalls weiter fort. Die gebuchten Bruttobeiträge der AMB Generali Pensionskasse haben sich im 1. Quartal 2005 im Vergleich zum Vorjahresquartal auf 56,5 Mio. € weit mehr als verdoppelt (+168%). Insgesamt schloss die AMB Generali Pensionskasse über 33.500 Neuverträge mit einer Beitragssumme von rund 1,24 Mrd. € ab.

Im Zuge einer konsequent ertragsorientierten Zeichnungspolitik bei den Kompositversicherern der Gruppe ergab sich im Segment Schaden- und Unfallversicherung ein Prämienrückgang im selbst abgeschlossenen Geschäft um 2,0% auf 1.332 Mio. €.

Insgesamt stiegen die Gesamtbeiträge der AMB Generali Gruppe in den ersten drei Monaten 2005 um 4,5% auf 3.699 (Vorjahr: 3.540) Mio. €. Ohne Sparanteile der Fondsgebundenen Lebensversicherung und der Riester-Verträge betrugen die gebuchten Bruttobeiträge nach IFRS 3.381 (Vorjahr: 3.278) Mio. €.

Verbesserung im versicherungstechnischen Geschäft

Die erfreuliche Entwicklung des Konzernergebnisses im 1. Quartal 2005 wird gestützt durch strukturelle Maßnahmen zur Steigerung der Profitabilität im versicherungstechnischen Geschäft. Zum 31. März 2005 verzeichnete der Konzern eine Combined Ratio von 98,4% und liegt damit im Zielkorridor unter der angestrebten 99%-Marke.

Das eingeleitete Kosteneinsparungs-Programm wird im laufenden Jahr weiter fortgesetzt. Einen Schwerpunkt bildet dabei die konsequente Optimierung von Geschäftsprozessen. Der vorgesehene Stellenabbau im Innendienst verläuft planmäßig. In den ersten drei Monaten konnten bereits 228 der für 2005 geplanten 350 Stellen - unter Ausnutzung der natürlichen Fluktuation - eingespart werden .

Konzernergebnis steigt auf 74 Mio. €

Das Konzernergebnis der AMB Generali Gruppe stieg im 1. Quartal 2005 auf 74 Mio. €. Infolge einiger ab diesem Jahr verbindlicher IFRS-Rechnungslegungsstandards sind unter anderem im Ergebnis keine planmäßigen Goodwill-Abschreibungen mehr enthalten. Außerdem wurde der überarbeitete IAS 39 (Ansatz und Bewertung von Finanzinstrumenten) angewandt, so dass eine Vergleichbarkeit der Vorjahres- und Berichtszahlen deutlich erschwert ist.

Vergleicht man das aktuelle Quartalsergebnis mit dem entsprechend angepassten Vorjahresquartal vor planmäßigen Goodwill-Abschreibungen, so ergibt sich eine Steigerung des Konzerngewinns von 33 auf 74 Mio. €. Dieser kräftige Ergebnisanstieg resultiert sowohl aus dem Kapitalanlageergebnis, welches primär aufgrund der IFRS-Anpassung deutlich höher ausfiel, als auch aus Verbesserungen im operativen Geschäft.

Ausblick auf das Geschäftsjahr 2005

Für 2005 rechnet die AMB Generali Gruppe mit einem insgesamt überdurchschnittlichen Beitragswachstum und damit mit weiteren Marktanteilsgewinnen im Versicherungsgeschäft. Wachstumsträger werden erneut die Personenversicherer sein. Die Schaden- und Unfallversicherer konzentrieren sich nach wie vor auf eine risikoadjustierte Zeichnungspolitik bei gleichzeitig ertragsorientierter Tarifgestaltung. Nachdem in den Vorjahren aufgrund von Restrukturierungsmaßnahmen vorübergehende Beitragsrückgänge in Kauf genommen wurden, erwartet die AMB Generali Gruppe in diesem Segment für 2005 Beitragszuwächse. Basierend auf den geplanten Entwicklungen rechnet der Konzern mit weiteren Verbesserungen im operativen Geschäft. Unter der Voraussetzung, dass keine außergewöhnlichen Schadenereignisse und negative Kapitalmarktentwicklungen das laufende Jahr belasten, strebt die AMB Generali Gruppe für das Geschäftsjahr 2005 einen Gewinn nach Steuern - vor Goodwillabschreibungen - in Höhe von mindestens 300 Mio. € an.

Quelle: Pressemeldung Generali Deutschland Holding AG

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